بازار دوم فرابورس ایران در روز پنجم اسفندماه میزبان یک عرضه عمده و حساس خواهد بود. شرکت تعاونی مسکن بانک دی قصد دارد بیش از ۲ میلیارد و ۳۲۷ میلیون سهم از سهام شرکت بیمه دی را به فروش برساند. این بلوک مدیریتی معادل ۱۱.۶۳ درصد از کل سهام این شرکت بیمه است. ارزش پایه این معامله بزرگ بیش از ۳۷ هزار میلیارد ریال برآورد میشود و تسویه آن بهصورت کاملاً نقد خواهد بود.
جزئیات دقیق عرضه بلوک مدیریتی بیمه دی
شرکت تعاونی مسکن بانک دی بهعنوان فروشنده اصلی وارد میدان میشود. این شرکت تعداد ۲ میلیارد و ۳۲۷ میلیون و ۳۲۵ هزار و ۸۲۷ سهم را عرضه میکند. این حجم از سهام معادل ۱۱.۶۳ درصد از کل مالکیت شرکت بیمه دی با نماد «ودی» است. مهدی محمودیان، نایبرئیس هیأتمدیره کارگزاری بانک دی، زمان دقیق این رویداد را اعلام کرد. معامله در روز سهشنبه ۵ اسفند ۱۴۰۴ انجام میپذیرد. خریداران باید سفارشهای خود را در بازار دوم فرابورس ایران ثبت کنند. نماد اختصاصی برای این عرضه «ودی۴» تعیین شده است.
مکانیزم قیمتگذاری و شرط کف قیمت
تعیین قیمت پایه برای این بلوک از فرمول مشخصی پیروی میکند. قیمت پایه هر سهم برابر با قیمت پایانی تابلوی نماد در روز قبل از عرضه است. اما فروشنده یک شرط مهم برای قیمتگذاری تعیین کرده است. قیمت مبنا نباید تحت هیچ شرایطی از مبلغ ۱۵۹۰۰ ریال کمتر باشد. سرمایه ثبتشده شرکت بیمه دی هماکنون معادل ۲۰ میلیارد سهم است. خریداران باید محاسبات خود را بر اساس این کف قیمتی تنظیم کنند.
ارزش کل معامله و مبلغ سپرده شرکت در رقابت
حجم ریالی این معامله برای بازار سرمایه بسیار قابلتوجه است. قیمت پایه کل بلوک حاصلضرب تعداد سهام در قیمت پایه هر سهم خواهد بود. بر اساس کف قیمت تعیینشده، ارزش کل معامله نباید از ۳۷۰۰۴۴۸۰۶۴۹۳۰۰ ریال کمتر باشد. متقاضیان خرید باید توانایی مالی خود را اثبات کنند. سپرده حضور در این رقابت معادل ۱۰ درصد ارزش پایه کل است. بنابراین خریدار باید مبلغ ۳۷۰۰۴۴۸۰۶۴۹۳۰ ریال را بهعنوان تضمین ارائه دهد.
شرایط سختگیرانه تسویه نقدی
فروشنده بر تسویه سریع و نقدی این معامله تأکید دارد. این واگذاری بهصورت «عمده و نقد» و یکجا انجام میشود. خریدار برنده موظف است تمام مبلغ معامله را طبق مقررات تسویه کند. هیچگونه شرایط اقساطی برای این واگذاری در نظر گرفته نشده است. کارگزاری بانک دی مدیریت این فرآیند را بر عهده دارد. این کارگزاری بهعنوان ارائهکننده، کلیه مراحل اجرایی را مطابق با قوانین فرابورس ایران پیش میبرد.
***
عرضه بلوک ۱۱.۶۳ درصدی بیمه دی یک رویداد نقدینگی مهم برای گروه مالی دی محسوب میشود. تعیین شرط تسویه نقدی نشاندهنده نیاز فروشنده به تأمین مالی سریع و خروج از این سرمایهگذاری است. قیمتگذاری کف ۱۵۹۰۰ ریال، حمایت روانی مناسبی برای سهم روی تابلو ایجاد میکند. موفقیت در این عرضه، جریان نقدینگی عظیمی معادل ۳۷ هزار میلیارد ریال را جابهجا خواهد کرد. معاملهگران بازار، این قیمت را بهعنوان معیاری برای ارزشگذاری ذاتی شرکت بیمه دی در نظر میگیرند.