شرکت سرمایهگذاری توسعه آرمان مهان در نیمه نخست سال جاری با ثبت درآمد عملیاتی ۵۲۵ میلیارد ریالی، موفق به تغییر مسیر از زیان به سود شد. این شرکت رشد ۱۷۷ درصدی را نسبت به دوره مشابه سال قبل تجربه کرده و پرتفوی خود را توسعه داده است. ارزش بهای تمامشده سرمایهگذاریهای این مجموعه به رقم ۲۶۰۸۶ میلیارد ریال رسید که نشاندهنده مدیریت فعال داراییها است.
تحول در عملکرد مالی و عبور از زیان
شرکت سرمایهگذاری توسعه آرمان مهان در گزارش عملکرد شش ماهه نخست سال جاری، دستاورد مالی قابل توجهی را به ثبت رساند. این مجموعه موفق شد درآمد عملیاتی خود را به رقم ۵۲۵ میلیارد ریال برساند. این عدد نشاندهنده یک چرخش استراتژیک در وضعیت مالی شرکت است. مدیران این مجموعه توانستند با اتخاذ تصمیمات صحیح، وضعیت شرکت را نسبت به دوره مشابه سال گذشته متحول کنند. آمارها نشان میدهد که این شرکت با رشد ۱۷۷ درصدی، از محدوده زیان خارج شده و به سودآوری پایدار رسیده است.
درآمدزایی از محل سود سهام و اوراق
بخش مهمی از درآمدهای شرکت از محل سود سهام محقق شده است. وآرمان مهان توانست در این بازه زمانی درآمدی معادل ۳۷۹ میلیارد ریال از سود سهام کسب کند. همچنین این شرکت در بخش سود تضمینشده نیز عملکرد درخشانی داشت. درآمد حاصل از سود تضمینشده به رقم ۵۵۰ میلیون ریال رسید که جهش چشمگیری را نشان میدهد. مقایسه این عدد با دوره مشابه سال گذشته، حاکی از رشد ۹۰۰ درصدی در این سرفصل درآمدی است.
سودسازی با مدیریت هوشمند فروش سرمایهگذاریها
مدیران سرمایهگذاری شرکت با شناسایی فرصتهای مناسب فروش، سود خوبی را شناسایی کردند. وآرمان مهان از محل فروش سرمایهگذاریهای خود موفق به کسب سود ۴۳۷ میلیارد ریالی شد. این سود حاصل واگذاری سهام در نمادهای ارزشمند بازار بوده است. فروش سهام بانک اقتصاد نوین سودی معادل ۱۶۸ میلیارد ریال را نصیب شرکت کرد. همچنین واگذاری بخشی از سهام بیمه البرز ۶۴ میلیارد ریال و صندوق مبتنی بر کالای فارابی ۵۴ میلیارد ریال سود برای شرکت به همراه داشت.
رشد ارزش و ترکیب پرتفوی سرمایهگذاری
ارزش پرتفوی سرمایهگذاری شرکت روند صعودی را طی کرده است. بهای تمامشده پرتفوی وآرمان مهان در پایان دوره به ۲۶۰۸۶ میلیارد ریال رسید. محاسبات نشان میدهد که این رقم در طول دوره به طور خالص ۳۲۳۷ میلیارد ریال افزایش یافته است. ساختار این پرتفوی از دو بخش اصلی تشکیل میشود. بخش اول شامل ۱۹۱۳۹ میلیارد ریال سهام قابل معامله در بازار سرمایه است. بخش دوم نیز به سهام خارج از بازار سرمایه با ارزش ۶۹۴۸ میلیارد ریال اختصاص دارد.
توسعه سرمایهگذاری در سهام خارج از بورس
شرکت در نیمه نخست سال جاری فعالیت گستردهای در زمینه تحصیل سهام جدید داشت. وآرمان مهان مبلغ ۷۵۰۱ میلیارد ریال را صرف خرید سهام خارج از بازار سرمایه کرد. بررسی جزئیات این خریدها نشان میدهد که صندوق اختصاصی بازارگردانی خبرگان اهداف بیشترین سهم را داشته است. شرکت مبلغ ۲۸۰۰ میلیارد ریال در این صندوق سرمایهگذاری کرد. همچنین سرمایهگذاری در نوع دوم اعتبار نیز به ارزش ۱۰۰۰ میلیارد ریال انجام شد که نشاندهنده تنوعبخشی به داراییهای خارج از بورس است.
استراتژی خرید در بازار سرمایه و تمرکز بانکی
معاملهگران شرکت در بازار بورس نیز خریدهای هدفمندی را انجام دادند. وآرمان مهان در این مدت ۲۱۵ میلیارد ریال سهام قابل معامله در بازار سرمایه را تحصیل کرد. تمرکز اصلی خریدهای بورسی بر روی صنعت بانکداری بوده است. بیشترین ارزش سهام تحصیل شده به بانک تجارت اختصاص یافت که ارزشی معادل ۷۶۲ میلیارد ریال داشت. بانک خاورمیانه نیز با بهای تمامشده ۳۶۸ میلیارد ریال در رتبه بعدی خریدهای مهم شرکت قرار گرفت.
جزئیات سود نقدی و نمادهای پربازده
جریان نقدی ورودی به شرکت از محل سود مجامع و سپردهها تقویت شد. شرکت در شش ماهه نخست امسال ۳۴۴ میلیارد ریال سود سهام و ۳۵ میلیارد ریال سود گواهی سپرده بانکی دریافت کرد. بیشترین سود سهام شناسایی شده متعلق به شرکت پالایش نفت اصفهان با رقم ۱۱۳ میلیارد ریال بود. بیمه البرز نیز با ۹۴ میلیارد ریال سود نقدی، نقش مهمی در درآمدزایی شرکت ایفا کرد. دلیل اصلی این درآمد بالا، تعداد زیاد سهام شرکت در این دو نماد بنیادی بوده است.
رکوردداران درآمد نقدی هر سهم (DPS)
برخی از شرکتهای موجود در پرتفوی وآرمان، سود نقدی جذابی به ازای هر سهم توزیع کردند. شرکت سیمان فارس و خوزستان با پرداخت ۲۰۷۰ ریال سود به ازای هر سهم، در صدر جدول قرار گرفت. شرکت سیمان خاش نیز عملکرد خوبی داشت و ۷۵۰ ریال سود نقدی توزیع کرد. این ارقام نشان میدهد که مدیران سرمایهگذاری در انتخاب سهام با پتانسیل تقسیم سود نقدی بالا، دقت نظر داشتهاند و ترکیبی از سهام رشدی و درآمدی را مدیریت میکنند.
***
عملکرد شرکت سرمایهگذاری توسعه آرمان مهان در نیمه نخست سال، نشاندهنده گذار موفقیتآمیز از دوره رکود به سودآوری عملیاتی است. رشد ۱۷۷ درصدی درآمدها و خروج از زیان، نتیجه بازنگری در ترکیب داراییها و مدیریت فعالانه پرتفوی در هر دو بخش بورسی و غیربورسی است. تمرکز بر صنایع بانکی و پالایشی و همچنین شناسایی سود از فروش سهام رشد یافته، نقدینگی لازم برای سرمایهگذاریهای جدید را فراهم کرده است. تداوم این استراتژی در تنوعبخشی به پرتفوی و تمرکز بر سهام با تقسیم سود نقدی بالا (DPS)، میتواند ثبات جریان درآمدی شرکت را در نیمه دوم سال نیز تضمین کند.
