بررسی صورتهای مالی نیمه نخست سال ۱۴۰۴ بانک صادرات ایران، حکایت از تحولی بنیادین در ساختار مالی این بنگاه بزرگ اقتصادی دارد. «وبصادر» با ثبت رشد خیرهکننده ۱۹۲۴ درصدی در سرمایه نظارتی و عبور از منطقه زیان انباشته، مسیر خود را برای دستیابی به سرمایه ۱۰۰ هزار میلیارد تومانی هموار کرده است. رشد ۱۲۴۷ درصدی نقد حاصل از عملیات و جهش ۵۷ درصدی درآمدهای عملیاتی، نشاندهنده احیای جریانهای نقدینگی و حرکت پرشتاب این بانک به سمت شاخص کفایت سرمایه ۸ درصدی در سال آینده است.
انقلاب در ساختار سرمایه و خروج از منطقه منفی
صورتهای مالی حسابرسی شده بانک صادرات ایران که به تایید سازمان حسابرسی کشور رسیده است، روایتی مستند از یک بازگشت شکوهمند را ارائه میدهد. محسن سیفی، مدیرعامل بانک صادرات ایران، استراتژی محوری مدیریت خود را بر «بازسازی ساختار سرمایه» متمرکز کرده و اعداد ثبت شده، موفقیت این راهبرد را تایید میکنند. سرمایه نظارتی بانک در یک جهش کمنظیر طی دو سال گذشته، با رشدی معادل ۱۹۲۴ درصد مواجه شده است. این شاخص حیاتی از رقم منفی ۱۴ هزار میلیارد ریال عبور کرده و اکنون بر قله ۲۵۴ هزار میلیارد ریال ایستاده است. این تغییر وضعیت، صرفاً یک اصلاح حسابداری نیست، بلکه نشاندهنده بازیابی سلامت مالی بانک و خروج قطعی از بحرانهای سنواتی است.
هدفگذاری برای سرمایه ۱۰۰ هزار میلیارد تومانی
روند بهبود نسبت کفایت سرمایه در «وبصادر» با شتابی محسوس ادامه دارد. این نسبت که در سال ۱۴۰۰ در محدوده منفی ۰.۳ درصد قرار داشت، در پایان سال ۱۴۰۳ به ۲.۶ درصد رسید و در نیمه نخست امسال با رشدی ۵۰ درصدی، عدد ۳ درصد را ثبت کرد. اما این پایان ماجرا نیست؛ مدیریت ارشد بانک برنامهای دقیق برای افزایش سرمایه تا سطح ۱۰۰ هزار میلیارد تومان در نیمه دوم سال جاری تدارک دیده است. تحقق این برنامه، بانک صادرات ایران را به یک «بانک جامع» با قدرت وامدهی بالا تبدیل میکند. بر اساس برآوردها، با اجرای این افزایش سرمایه، نسبت کفایت سرمایه تا پایان سال جاری به ۵ درصد و در سال آینده به ایستگاه استاندارد ۸ درصد خواهد رسید.
رکوردشکنی در درآمدهای عملیاتی و سودآوری
موتور درآمدزایی بانک صادرات ایران در نیمه اول سال ۱۴۰۴ با قدرتی مضاعف به حرکت درآمده است. مجموع درآمدهای عملیاتی این بانک با ثبت رشد ۵۷ درصدی، به رقم قابل توجه ۸۰۳ هزار میلیارد ریال دست یافته است. در این میان، درآمد حاصل از تسهیلات اعطایی به عنوان ستون فقرات درآمدهای بانکی، با رشدی ۴۴ درصدی به ۶۶۲ هزار میلیارد ریال بالغ شده است. نکته جالب توجه دیگر، جهش ۱۹۷۴ درصدی درآمد ناشی از سپردهگذاری در سایر بانکها و موسسات اعتباری است. همچنین، مدیریت هوشمندانه پرتفوی سرمایهگذاری در سهام و اوراق بدهی، جریان درآمدی جدید و پایداری را برای سهامداران به ارمغان آورده است.
مدیریت هزینهها و رشد کیفیت سود
علیرغم فشارهای تورمی و افزایش ۷۳ درصدی هزینه سود سپردهها، انضباط مالی در «وبصادر» مانع از هدررفت منابع شده است. کنترل دقیق هزینه مطالبات مشکوکالوصول، نقش کلیدی در بهبود حاشیه سود عملیاتی ایفا کرده است. برآیند این اقدامات، رشد ۹ درصدی سود خالص بانک است که به رقم ۸.۵ هزار میلیارد ریال رسیده و سود هر سهم را به ۱۲ ریال ارتقا داده است. این آمار نشان میدهد که سودآوری بانک نه بر اساس اتفاقات مقطعی، بلکه بر پایه عملیات بانکداری حرفهای و پایدار شکل گرفته است.
جهش تاریخی در جریانهای نقدی عملیاتی
درخشantترین بخش کارنامه مالی بانک صادرات در سال جاری، وضعیت جریانهای نقدی است. نقد حاصل از عملیات با ثبت رکوردی تاریخی و رشدی ۱۲۴۷ درصدی، از ۸۲ هزار میلیارد ریال به رقم شگفتانگیز ۱۰۱۰۵ هزار میلیارد ریال پرش کرده است. این حجم از نقدینگی ورودی، قدرت مانور بینظیری را برای مدیریت تعهدات و اعطای تسهیلات جدید فراهم میکند. همزمان، جریان نقد حاصل از فعالیتهای سرمایهگذاری نیز با چرخش مثبت، از منفی ۱۰ هزار میلیارد ریال به مثبت ۲۵۷۲۹ میلیارد ریال تغییر جهت داده است. این موفقیت حاصل فروش هوشمندانه داراییهای مازاد و واگذاریهایی به ارزش بیش از ۳۳ هزار میلیارد ریال بوده است.
تقویت ترازنامه و توسعه ظرفیتهای اعتباری
ترازنامه بانک صادرات ایران تصویری از یک موسسه مالی در حال توسعه را بازتاب میدهد. جمع داراییهای بانک با رشدی ۱۶ درصدی به ۱۸۹۴۸ هزار میلیارد ریال افزایش یافته است. نکته حائز اهمیت، دو برابر شدن موجودی نقد بانک است که با جهش ۹۴ درصدی به ۲۳۰۵ هزار میلیارد ریال رسیده است. در سمت دیگر ترازنامه، تسهیلات اعطایی به بخش غیردولتی ۸ درصد رشد داشته که نشاندهنده حمایت عملی بانک از بخش واقعی اقتصاد است. همچنین افزایش ۱۳۶ درصدی داراییهای غیرجاری نگهداری شده برای فروش، عزم جدی بانک برای مولدسازی داراییهای منجمد را نشان میدهد.
بهینهسازی ترکیب سپردهها و کاهش قیمت تمامشده پول
ساختار بدهیهای بانک نیز دستخوش تغییرات مثبت شده است. سپردههای مشتریان به عنوان اصلیترین منبع تجهیز منابع، رشدی ۲۴ درصدی را تجربه کرده است. اما نکته طلایی در این بخش، رشد ۴۳۲۶ هزار میلیارد ریالی سپردههای غیرهزینهزا است. افزایش سهم منابع ارزانقیمت در سبد سپردههای بانک، به طور مستقیم بر کاهش قیمت تمامشده پول تاثیر میگذارد و حاشیه سود بانک را در دورههای آتی تضمین میکند. مانده سپردههای بلندمدت نیز از ۳۳۰۱ به ۴۸۵۴ هزار میلیارد ریال افزایش یافته که ثبات منابع بانک را دوچندان میکند.
***
عملکرد بانک صادرات ایران در نیمه نخست سال ۱۴۰۴ را میتوان نقطه عطفی در تاریخ متاخر این بانک قلمداد کرد. همزمانی «اصلاح ساختار سرمایه» با «انفجار جریانهای نقدی» نشان میدهد که استراتژیهای مدیریتی از مرحله کاغذ به مرحله اجرا و بازدهی رسیدهاند. تمرکز بر خروج از داراییهای سمی، جذب منابع ارزانقیمت و افزایش سرمایه سنگین، ریسک عملیاتی بانک را به شدت کاهش داده است. رسیدن به کفایت سرمایه ۵ درصدی در سال جاری و ۸ درصدی در سال آینده، دیگر یک آرزوی دوردست نیست، بلکه یک هدف در دسترس است که میتواند نماد «وبصادر» را به یکی از جذابترین گزینههای گروه بانکی در بازار سرمایه تبدیل کند.
